p Quando milhares de contas falsas do Wells Fargo vieram à tona em 2016, a mídia examinou todos por trás do escândalo, com o auditor externo do banco, KPMG, compartilhando espaço de impressão em quase todos os artigos. Um novo estudo de pesquisadores da University of Colorado Denver, Bentley University, e a Northeastern University descobriram que o blowback da mídia relacionado ao meio ambiente, escândalos sociais e de governança (ESG) estão caindo agora nos ombros dos auditores financeiros. Com a sua reputação cada vez mais ligada às empresas que contratam as suas obras, os auditores estão agora aumentando seus honorários ou saindo completamente na esteira da má conduta da empresa p "Os auditores das demonstrações financeiras não são responsáveis por identificar todas as fraudes, "disse Jenna Burke, Ph.D., professor assistente de contabilidade na Escola de Negócios da CU Denver. "Se eles detectarem fraude significativa, eles devem relatar isso, mas o trabalho deles é realmente atuar como uma segunda verificação do relatório financeiro, certificando-se de que está 'livre de distorção relevante'. "
p No caso da KPMG, Auditor do Wells Fargo por 85 anos, muitos acreditam que o escrutínio foi merecido, e isso prejudicou sua reputação:a empresa admitiu estar ciente de "casos de conduta antiética e ilegal por funcionários da Wells Fargo, incluindo incidentes envolvendo essas práticas de vendas impróprias, "mas não encontrou nenhuma razão para relatar atos que não tiveram um" impacto significativo nas demonstrações financeiras de uma empresa ou em seu sistema de controles internos sobre relatórios financeiros ". Embora o caso Wells Fargo seja particularmente problemático, o envolvimento do auditor nesses escândalos de mídia é normalmente mais matizado, disse Burke.
p "Legalmente, os auditores geralmente não têm influência nem responsabilidade pelas práticas ESG do cliente, "disse Burke." No passado, a cobertura negativa da mídia sobre esses eventos não influenciou seu comportamento, mas isso está mudando. "
p E está mudando com a velocidade com que escândalos explodem nas redes sociais e acabam aparecendo na primeira página do The Wall Street Journal, como o surto de E. coli da Chipotle ou o encobrimento das emissões da Volkswagen. A atenção sobre esses eventos resultou em investigações, diminuição da percepção da marca, e danos ao desempenho financeiro; as críticas levaram as partes interessadas a questionar a integridade da empresa e resultaram em litígios e boicotes de consumidores.
p A variedade de riscos repentinamente tornou-se relevante para a auditoria. Em seguida, uma regra de 2016 da Federal Communications Commission (FCC) e do Public Company Accounting Oversight Board (PCAOB) exigia o nome do auditor no relatório financeiro, adicionando mais visibilidade e pressão ao indivíduo que assina os relatórios.
p Como resultado, a cobertura negativa da mídia de uma empresa está cada vez mais associada a uma maior probabilidade de demissão do auditor ou aumento dos honorários de auditoria, de acordo com a pesquisa de Burke.
p Usando um novo conjunto de dados chamado RepRisk, a pesquisa examinou essa nova área de risco de auditoria tradicionalmente não coberta pelos auditores das demonstrações financeiras nem examinada por pesquisas anteriores. Eles examinaram a resposta do auditor à cobertura negativa da mídia sobre as práticas ESG de seus clientes em mais de 80, 000 fontes de mídia. Essas novas áreas de risco incluem, por exemplo, uso excessivo e desperdício de recursos (questão ambiental); impactos nas comunidades, discriminação social, e trabalho infantil (questões sociais); corrupção e suborno, e práticas anticompetitivas (questões de governança).
p Os pesquisadores descobriram que o movimento do 25º para o 75º percentil de cobertura negativa da mídia representou um aumento de 19,5% na probabilidade de demissões de auditores e um aumento de 4,68% nos honorários de auditoria. Eles também descobriram que, embora todos os problemas aumentem o custo da auditoria, os auditores são mais propensos a renunciar devido à cobertura negativa da mídia sobre as práticas de governança, mas não sobre questões ambientais ou sociais.
p "Os auditores devem tomar nota do escândalo Wells Fargo e estar cientes de que, certo ou errado, suas reputações estão interligadas às de seus clientes, "disse Burke." Idealmente, os auditores usarão a mídia como uma ferramenta para identificar o risco do cliente e cobrir suas bases. Por exemplo, nossa pesquisa sugere que a empresa de auditoria média reage aumentando os honorários. Ao trabalhar mais para garantir que as demonstrações financeiras estejam livres de distorção relevante após esses escândalos, o auditor pode, com sorte, escapar da repercussão negativa da reputação e permanecer um cão de guarda dos mercados de capitais. "
