Apesar dos custos adicionais, maiores restrições, e problemas decorrentes de diretivas de conformidade, Os testes de estresse exigidos pelo governo são eficazes no fortalecimento da saúde geral do setor bancário americano de vários trilhões de dólares.

De acordo com pesquisa publicada recentemente no Journal of Banking and Finance por Raffi E. García, professor assistente na Lally School of Management do Rensselaer Polytechnic Institute, os testes de estresse fortalecem a indústria, reduzindo o risco de um banco e aumentando seu capital de empréstimo.

"A percepção é de que os testes de estresse são um obstáculo aos bancos, "Disse García." Acredita-se que cumprir as regulamentações adicionais desses testes de estresse bancário é caro e que apenas os maiores bancos devem assumir essas despesas. Esta pesquisa descobre o contrário. "

Os testes de estresse bancário são análises do desempenho do banco em uma variedade de situações hipotéticas. Eles têm sido usados ​​pelo setor bancário desde que a crise financeira global de 2008 revelou as vulnerabilidades de muitas instituições financeiras.

García usou um projeto de descontinuidade de regressão que estudou todos os bancos de capital aberto e holdings bancárias com US $ 10 bilhões ou mais em ativos entre 2011 e 2016 e descobriu que os testes de estresse reduzem a porcentagem de investimento de risco por parte dos bancos.

Ele também descobriu que os investidores percebem os bancos testados por estresse como tendo uma probabilidade maior de obter os ganhos esperados. Esses investidores colocam mais dinheiro nesses bancos, tornando mais fácil e barato para eles levantar capital.

Além disso, García descobriu que o aumento na supervisão regulatória e requisitos mais rígidos não induzem os bancos submetidos a testes de estresse a manipular o tamanho de seu banco apenas para evitar o cumprimento. As descobertas têm implicações para os legisladores, executivos bancários, e todos os contribuintes americanos.

"Agora mesmo, esses testes de estresse são obrigatórios apenas para os maiores bancos, "Disse García." A maioria de nós tem nosso dinheiro em bancos que não estão sendo testados. Se você incluir mais bancos que cumpram esse tipo de requisitos de transparência, seria benéfico para proteger os contribuintes de perdas futuras. "