Um novo estudo mostra a maneira surpreendente como muitos contribuintes americanos ajustam seu padrão de vida quando devem dinheiro ao IRS e quando recebem restituições de impostos.

Os pesquisadores descobriram que, quando as famílias recebiam restituições de impostos, eles imediatamente começaram a gastar esse novo dinheiro. Mas essas mesmas famílias não cortaram seus gastos nos anos em que deviam impostos ao IRS.

As descobertas contradizem as teorias econômicas que sugerem que as pessoas gastam suas restituições de impostos apenas porque precisam de dinheiro para comprar o necessário, disse Itzhak Ben-David, co-autor do estudo e professor de finanças na Fisher College of Business da Ohio State University.

Se isso fosse verdade, então, essas famílias teriam que cortar gastos nos anos em que deviam impostos.

"O que descobrimos é que dever dinheiro ao IRS não interrompeu o consumo normal em nossa amostra de lares americanos, "Ben-David disse.

A amostra deste estudo usou um site de finanças pessoais, então eles eram mais sofisticados financeiramente do que os consumidores médios, ele notou. Mas mesmo aqueles no estudo que tinham menos economias e mais dívidas de cartão de crédito não reduziram seus gastos quando deviam dinheiro.

"Eles encontraram maneiras de usar o dinheiro de contas de poupança ou outras reservas para manter seus gastos nos anos em que tiveram que pagar o IRS. Eles não cancelaram suas férias, "Ben-David disse.

O estudo foi condicionalmente aceito para publicação no American Economic Review e está atualmente online no servidor de pré-impressão SSRN.

Os co-autores de Ben-David foram Jonathan Parker, professor de finanças do Massachusetts Institute of Technology, e dois ex-alunos de doutorado do estado de Ohio:Brian Baugh, professor assistente de finanças da Universidade de Nebraska, e Hoonsuk Park, professor assistente de finanças e bancos na Universidade Tecnológica de Nanyang, em Cingapura.

Os pesquisadores usaram dados anônimos de um site de finanças pessoais que incluía detalhes de hábitos de consumo de 196, 565 famílias americanas de julho de 2010 a maio de 2015. Os pesquisadores incluíram apenas famílias que receberam restituições de impostos e pagaram o IRS em anos diferentes para garantir que as descobertas não fossem simplesmente o resultado de famílias separadas se comportando de maneiras diferentes.

Todas as famílias - das mais ricas às menos ricas - aumentaram seus gastos imediatamente após receber o reembolso, o estudo mostrou.

As pessoas consumiram cerca de 8 por cento dos reembolsos durante o mês após o recebimento, que subiu para cerca de 15 por cento nos três meses seguintes.

“Descobrimos que os gastos aumentam no dia exato em que o reembolso chega, "Ben-David disse." Mesmo sabendo que o reembolso está chegando, a maioria dos americanos não começa a gastar até que tenha em sua conta. "

Mesmo as pessoas mais ricas da amostra gastaram uma boa parte de seu reembolso, apesar de terem dinheiro para gastar sem reembolso.

"Quando eles receberam o reembolso, as pessoas em nossa amostra consumiram mais ou menos a mesma fração, independentemente da quantidade. Pessoas que receberam um grande reembolso gastaram aproximadamente a mesma fração daquelas com um reembolso menor - apenas uma quantia maior em dólares, " ele disse.

Os resultados sugerem que as pessoas tratam a restituição de impostos como se fossem um bônus em dinheiro do trabalho - elas gastam parte e economizam parte.

Quando as famílias deviam dinheiro ao IRS, os pesquisadores descobriram que aumentaram as transferências entre suas contas no mês anterior ao pagamento. Por exemplo, alguns transferiram dinheiro da poupança para o cheque antes de passar um cheque para o governo.

O que eles não fizeram foi gastar menos em jantar fora, confecções, recreação ou outros itens em seu orçamento.

"Os americanos em nossa amostra viram o pagamento de impostos como um custo necessário, como um conserto de carro ou um novo eletrodoméstico que pode sair de suas economias, "Baugh disse.

"Não é algo pelo qual eles tiveram que mudar seus gastos habituais."

Os resultados sugerem que o comportamento das pessoas envolvendo dinheiro pode não seguir as teorias econômicas tradicionais, Parker disse.

Se os gastos das pessoas correspondem principalmente a quanto dinheiro eles têm disponível, como algumas teorias proeminentes prevêem, os consumidores devem gastar menos quando devem ao IRS, que este estudo não encontrou. Além disso, eles também não deveriam gastar seu reembolso se já tivessem muito dinheiro - mas este estudo mostrou que mesmo as famílias mais ricas gastaram uma parte de seus reembolsos.

Em vez de, esta pesquisa apóia a teoria de que as pessoas usam regras muito gerais para determinar como gastam dinheiro. De acordo com esta teoria de "contabilidade mental", as famílias pensam em si mesmas como tendo três contas:renda atual, ativos correntes e rendimentos futuros.

Estas não são contas reais, mas como as pessoas rastreiam seu dinheiro em suas mentes, Park disse. Nesta teoria, as pessoas tentam não tocar em seus ativos atuais (como poupança para aposentadoria) e renda futura (como as heranças que esperam receber).

Todos os seus gastos vêm da renda atual. Isso significa que quando sua renda aumenta - como acontece com uma restituição de impostos - eles tratam isso como um bônus do trabalho e gastam parte e economizam parte.

Se eles devem dinheiro, que está fora do ciclo normal de receita e gastos, então eles usam outras fontes de fundos, se disponível, pagá-lo sem reduzir seus gastos habituais - assim como outros custos inesperados.

"Este é um dos poucos estudos que tem sido capaz de mostrar que a contabilidade mental explica como as pessoas se comportam na vida real, "Ben-David disse.